Gelembung ekonomi

Daripada Wikipedia, ensiklopedia bebas.
Lompat ke: pandu arah, cari

Suatu gelembung ekonomi (kadang-kadang dirujukkan sebagai gelembung spekulatif, gelembung pasar, gelembung harga, gelembung kewangan, mania speculatif atau belon) atau "berdagang dalam jumlah besar di harga-harga yang jauh berbeza dengan nilai-nilai intrinsik".[1][2] Ia juga boleh dianggap sebagai perdagangan dalam produk atau aset dengan nilai-nilai yang melambung.

Walaupun sesetengah ahli ekonomi menafikan bahawa buih berlaku,[3] menyebabkan buih terus menjadi cabaran kepada orang-orang yang yakin bahawa harga aset sering menyimpang kukuh daripada nilai-nilai intrinsik.

Walaupun banyak penjelasan telah dicadangkan, ia telah baru-baru ini menunjukkan bahawa buih muncul walaupun tanpa ketidakpastian,[4] spekulasi,[5] atau kerasionalan disempadani.[6] Ia juga telah dicadangkan bahawa buih akhirnya mungkin disebabkan oleh proses penyelarasan harga[7] or emerging social norms.[6] Kerana ia sering sukar untuk mematuhi nilai-nilai intrinsik dalam pasaran yang sebenar, buih sering konklusif dikenal pasti hanya jika ditinjau kembali, apabila penurunan harga secara tiba-tiba muncul. Kejatuhan dikenali sebagai crashataugelembung pecah. Kedua-dua [boom Ekonomi | boom]] dan pecah fasa gelembung adalah contoh-contoh maklum balas positif mekanisme, berbeza dengan maklum balas negatif mekanisme yang menentukan keseimbangan harga di bawah keadaan pasaran yang normal. Harga dalam gelembung ekonomi yang boleh berubah-ubah erratically, dan menjadi mustahil untuk meramalkan daripada bekalan dan permintaan semata-mata.

Contoh gelembung dan gelembung berupa[sunting | sunting sumber]

Barang-barang lain yang dihasilkan buih termasuk setem pos dan mengumpul syiling.

Contoh kesudahan dari gelembung[sunting | sunting sumber]

Lihat juga[sunting | sunting sumber]

Rujukan[sunting | sunting sumber]

  1. ^ King, Ronald R. (1993). "The Robustness of Bubbles and Crashes in Experimental Stock Markets". Dalam R. H. Day and P. Chen. Nonlinear Dynamics and Evolutionary Economics. New York: Oxford University Press. ISBN 0195078594.  Parameter |coauthors= tidak diketahui diabaikan (guna |author=) (bantuan)
  2. ^ Lahart, Justin (2008-05-16). "Bernanke's Bubble Laboratory, Princeton Protégés of Fed Chief Study the Economics of Manias". The Wall Street Journal. m/s. A1. 
  3. ^ Garber, Peter (2001). Famous First Bubbles: The Fundamentals of Early Manias. Cambridge, MA: MIT Press. ISBN 0262571536. 
  4. ^ Smith, Vernon L. (1988). "Bubbles, Crashes, and Endogenous Expectations in Experimental Spot Asset Markets". Econometrica. 56 (5): 1119–1151. doi:10.2307/1911361. JSTOR 1911361.  Parameter |coauthors= tidak diketahui diabaikan (guna |author=) (bantuan)
  5. ^ Lei, Vivian (2001). "Nonspeculative Bubbles in Experimental Asset Markets: Lack of Common Knowledge of Rationality Vs. Actual Irrationality". Econometrica. 69 (4): 831. doi:10.1111/1468-0262.00222.  Parameter |coauthors= tidak diketahui diabaikan (guna |author=) (bantuan)
  6. ^ a b Levine, Sheen S. (2007-06-27). "The Institutional Nature of Price Bubbles". SSRN 960178Boleh diakses secara percuma.  Parameter |coauthors= tidak diketahui diabaikan (guna |author=) (bantuan)
  7. ^ Hommes, Cars (2005). "Coordination of Expectations in Asset Pricing Experiments". Review of Financial Studies. 18 (3): 955–980. doi:10.1093/rfs/hhi003.  Parameter |coauthors= tidak diketahui diabaikan (guna |author=) (bantuan)
  8. ^ "Historical Rhodium Charts". Kitco. Dicapai 2010-02-19. 

Pautan luar[sunting | sunting sumber]